Этап "рантье"
В жизни долгосрочного инвестора есть два важных этапа: период накопления капитала (до выхода на пенсию) и период получения дохода (после завершении карьеры). Про первый пишут часто, а сейчас поговорим про второй.
Российский рынок исторически создавался как рынок рантье. Инвесторов интересуют в первую очередь дивиденды, компании стремятся распределять максимум чистой прибыли, и как можно чаще.
Для пенсионера, как и любого рантье, важна не сама ставка дивиденда (она часто меняется вместе с ценой акции), а динамика выплат. Купив акции, инвестор должен быть уверен, что его доход будет расти — в реальных рублях.
Самые щедрые
На российском рынке торгуется более сотни дивидендных акций. Наиболее интересны те из них, которые ежегодно платили не меньше, чем рынок в среднем. Есть брать последние десять лет, то это около 7% годовых.
Но это доходность голубых фишек, взятых широким хватом. Столько зарабатывают на дивидендах среднесрочные инвесторы со смешанными портфелями из акций, которые делают выплаты иногда или не делают вообще.
Ниже в таблице отобраны ликвидные акции, которые платили выше среднего по рынку, наращивали выплаты последние 5 лет и при этом продолжают распределять прибыль (хотя бы раз за последние два года).
Проверенные временем
Про дивиденды, как и про динамику акций, можно сказать, что прошлые данные не гарантируют их повторение в будущем. Но все же стабильные выплаты, как правило, являются следствием политики компании и ее отношения к акционерам.
Однако не все платят стабильно. Например, Газпром в прошлом году выдал больше дивидендов, чем за предыдущие 4 года. Поэтому в таблице ниже приведены данные по приросту выплаты, а также их волатильности.
Несколько интересных примеров выделены жирным. Это проверенные временем акции: по ним платят выше среднего, они наращивают дивиденды и делают это предельно равномерно (с низкой волатильностью выплат).
За редким исключением стабильные плательщики дивидендов с лихвой перекрывают инфляцию. В среднем по топ-20 рантье может рассчитывать на рост своего дохода в рублях примерно на 30% в год.
Краткие выводы
1. Если вы уже на пенсии, вы собрали капитал на старость и хотите получать с него регулярный доход (ренту) в рублях, то рынок российских акций — для вас.
2. Более сотни компаний в России платит дивиденды, из них более 20 держат ставки выше рынка (более 7% годовых) на протяжении последних десяти лет.
3. Из этой двадцатки наибольший интерес для пенсионера или рантье представляют истории стабильного дивидендного роста (с низкой волатильностью выплат).
4. Примеры таких акций из разных отраслей (по одной от каждого сектора): Юнипро, ММК, Таттелеком, ФосАгро, Татнефть.
5. Перечисленные бумаги последние годы наращивали размер дивидендных выплат (а значит, и доход инвестора в рублях) в среднем на 30% — это в разы быстрее, чем инфляция в стране.
Подробнее на БКС Экспресс:
https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/aktsii-dlia-tekh-kto-uzhe-na-pensii-vysokie-stavki-stabil-nyi-rost-dividenda
В жизни долгосрочного инвестора есть два важных этапа: период накопления капитала (до выхода на пенсию) и период получения дохода (после завершении карьеры). Про первый пишут часто, а сейчас поговорим про второй.
Российский рынок исторически создавался как рынок рантье. Инвесторов интересуют в первую очередь дивиденды, компании стремятся распределять максимум чистой прибыли, и как можно чаще.
Для пенсионера, как и любого рантье, важна не сама ставка дивиденда (она часто меняется вместе с ценой акции), а динамика выплат. Купив акции, инвестор должен быть уверен, что его доход будет расти — в реальных рублях.
Самые щедрые
На российском рынке торгуется более сотни дивидендных акций. Наиболее интересны те из них, которые ежегодно платили не меньше, чем рынок в среднем. Есть брать последние десять лет, то это около 7% годовых.
Но это доходность голубых фишек, взятых широким хватом. Столько зарабатывают на дивидендах среднесрочные инвесторы со смешанными портфелями из акций, которые делают выплаты иногда или не делают вообще.
Ниже в таблице отобраны ликвидные акции, которые платили выше среднего по рынку, наращивали выплаты последние 5 лет и при этом продолжают распределять прибыль (хотя бы раз за последние два года).
Проверенные временем
Про дивиденды, как и про динамику акций, можно сказать, что прошлые данные не гарантируют их повторение в будущем. Но все же стабильные выплаты, как правило, являются следствием политики компании и ее отношения к акционерам.
Однако не все платят стабильно. Например, Газпром в прошлом году выдал больше дивидендов, чем за предыдущие 4 года. Поэтому в таблице ниже приведены данные по приросту выплаты, а также их волатильности.
Несколько интересных примеров выделены жирным. Это проверенные временем акции: по ним платят выше среднего, они наращивают дивиденды и делают это предельно равномерно (с низкой волатильностью выплат).
За редким исключением стабильные плательщики дивидендов с лихвой перекрывают инфляцию. В среднем по топ-20 рантье может рассчитывать на рост своего дохода в рублях примерно на 30% в год.
Краткие выводы
1. Если вы уже на пенсии, вы собрали капитал на старость и хотите получать с него регулярный доход (ренту) в рублях, то рынок российских акций — для вас.
2. Более сотни компаний в России платит дивиденды, из них более 20 держат ставки выше рынка (более 7% годовых) на протяжении последних десяти лет.
3. Из этой двадцатки наибольший интерес для пенсионера или рантье представляют истории стабильного дивидендного роста (с низкой волатильностью выплат).
4. Примеры таких акций из разных отраслей (по одной от каждого сектора): Юнипро, ММК, Таттелеком, ФосАгро, Татнефть.
5. Перечисленные бумаги последние годы наращивали размер дивидендных выплат (а значит, и доход инвестора в рублях) в среднем на 30% — это в разы быстрее, чем инфляция в стране.
Подробнее на БКС Экспресс:
https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/aktsii-dlia-tekh-kto-uzhe-na-pensii-vysokie-stavki-stabil-nyi-rost-dividenda